Financiën

De totale baten van het Fonds bedroegen in 2023 circa € 15,8 miljoen en de totale lasten bedroegen € 4,3 miljoen, resulterend in een positief saldo van € 11,4 miljoen. De beleggingen hebben boven budget gerendeerd, wat hieronder nader wordt toegelicht in de paragraaf Vermogensontwikkeling. De totale uitgaven waren lager dan begroot, wat hieronder wordt toegelicht in de paragraaf financiële resultaten en tevens in de toelichting bij de jaarrekening.

Vermogensontwikkeling
Beleggingen vinden plaats binnen de kaders van het vastgestelde beleggingsstatuut, met daarin onder andere de rendementsdoelstelling en de strategische vermogensverdeling. De strekking met betrekking tot maatschappelijk verantwoord beleggen blijft hetzelfde. Voor aandelen en obligaties zijn diverse industrietakken uitgesloten (waaronder tabak, casino’s, mijnbouw en grondstoffenhandel). De doelstelling is daarnaast om te beleggen in aandelen van bedrijven die niet betrokken zijn bij ernstige controverses. Voor staatsobligaties geldt dat landen worden uitgesloten waartegen de EU of VN sancties hebben afgekondigd. Daarnaast wordt in de toekomst alleen nog maar geïnvesteerd in
Private Equity programma’s van aanbieders die aantoonbaar een ESG-beleid hebben.

Al met al is 2023 een positief beleggingsjaar geweest, zij het met een behoorlijke volatiliteit op de beurzen. Het jaar sloot af met een rendement van circa 7%. Dit rendement ligt lager dan de gewogen index voor deze portefeuille (+ 13,2%). Dit is onder andere doordat het rendement in Private Equity (bijna de helft van de portefeuille) weliswaar positief is geweest, maar niet het niveau heeft gehaald van de aandelenindex. De aandelen- en obligatieposities hebben in 2023 een marktconform rendement gegenereerd (resp. + 15,8% en + 6,0%).

Financiële resultaten
Van de totale baten bestaat 99% uit netto rendement op het vermogen. Het overige betreft huuropbrengsten van missie-gerelateerd onroerend goed. Van de totale lasten betreft 76% lasten in het kader van de doelstelling. 24% zijn uitvoeringskosten, die in 2023 circa 2% onder de begroting uitkwamen en die gelijk zijn aan de uitvoeringskosten van het vorige boekjaar. Het positieve saldo van de baten en lasten van € 11,4 miljoen wordt toegevoegd aan de reserves.